Firma private equity Vista Equity Partners zgodziła się dziś na przejęcie globalnego gracza w dziedzinie zgodności podatkowej Avalara w transakcji typu all-cash o wartości $8.4B.
Platforma zgodności podatkowej w chmurze z siedzibą w Seattle została założona w 2004 roku i zyskała reputację, oferując usługi zgodności podatkowej w zakresie transakcji, współpracując z dostawcami systemów ERP, księgowych, ecommerce i innych systemów zarządzania finansami, aby zaoferować rozwiązania dla różnych podatków transakcyjnych, w tym sprzedaży i użytkowania, VAT, GST, akcyzy, komunikacji, zakwaterowania i innych podatków pośrednich.
Avalara była notowana na nowojorskiej giełdzie w 2018 roku, pozyskując $207M. Jednak, podobnie jak wiele jego publicznie notowanych odpowiedników technologicznych, doznał korekty w ostatnich latach, a jego kapitalizacja rynkowa spadła o prawie 60 procent do $ 6B w lipcu 2022 roku. Najnowsze sprawozdania finansowe firmy z drugiego kwartału 2022 roku pochwaliły się całkowitym skokiem przychodów o 23 procent w porównaniu z tym samym okresem w 2021 roku, choć jej strata operacyjna wzrosła z 30 do 56 milionów dolarów w tym samym okresie.
Artykuły takie jak ten, prosto do Twojej skrzynkiDołącz
do naszego newslettera, aby uzyskać najnowsze trendy księgowe, pomysły, wiadomości i technologie dostarczane bezpośrednio na Twój e-mail.Wprowadź adres e-mail *Enteremail addressSignup
W oświadczeniu, współzałożyciel i dyrektor generalny Avalara Scott McFarlane powiedział, że firma będzie nadal działać pod nazwą i marką Avalara, z kilkoma, jeśli w ogóle, natychmiastowymi zmianami, które zostaną wprowadzone.
"Przez prawie dwie dekady Avalara ambitnie realizowała swoją wizję automatyzacji globalnej zgodności, czyniąc podatki mniej obciążającymi dla firm i rządów na całym świecie. Jako lider w tej kategorii wierzymy, że nasze ciągłe inwestycje w innowacje i doświadczenie są ekscytujące dla naszych klientów, partnerów i pracowników. Cieszymy się z nawiązania współpracy z firmą Vista i będziemy korzystać z jej doświadczenia w zakresie oprogramowania dla przedsiębiorstw podczas budowania i udoskonalania naszej platformy cloud compliance," powiedział McFarlane.
"Avalara jest platformą o znaczeniu krytycznym, obsługującą klientów z różnych rynków końcowych, w tym handlu detalicznego, produkcji, hotelarstwa i oprogramowania" - dodał Adrian Alonso, dyrektor zarządzający w Vista.
Założona przez inwestora miliardera Roberta F. Smitha, Vista koncentruje się na oprogramowaniu dla przedsiębiorstw, danych i firmach technologicznych, a także ma udziały w wielu głośnych firmach, w tym kanadyjskim narzędziu ERP Vena, trzeciej co do wielkości brytyjskiej firmie oprogramowania księgowego Advanced i szwedzkiej firmie buy now, pay later firmy Klarna. W styczniu 2022 r. spółka zawarła również umowę o wartości 13 mld USD z Elliott Investment Management w celu zakupu giganta cloud computingu Citrix Systems Inc. Na dzień 31 marca 2022 r. firma miała 96 mld USD aktywów pod zarządzaniem.
Transakcja oznacza kolejny ruch na rynku księgowym ze strony private equity, idąc w ślady takich finansistów jak Hg Capital, który w ciągu ostatnich pięciu lat poszerzył swój portfel od dostawców oprogramowania księgowego, takich jak IRIS, Dext i Access Group, do Azets, konglomeratu ponad 60 brytyjskich firm księgowych.
Ogólnie rzecz biorąc, rynek odnotował gwałtowny wzrost wolumenu transakcji private equity w związku ze spadkiem wycen spółek - napędzanym częściowo przez wysoką inflację i zaostrzenie polityki monetarnej.
